軟禁状態の牛若は吉次一行に紛れて京都を脱出、追っ手が掛かったのを知り自ら髪を切り、成人姿となる。
　夜半、烏帽子屋を起こして烏帽子を作らせ、祝儀に与えた短刀から奇縁を知った主従は涙で義経を見送る。

　赤坂の宿で、熊坂長範以下七十人の集団強盗に襲われる。義経は勇戦して十三人を斬り遂には長範をも倒す。
　牛若丸の元服から子方の卒業を意味するスペクタクルな超大曲です。